2021年度丁二烯市场发展报告

世界丁二烯供应趋紧，行业开工率小幅滑落。世界丁二烯生产和消费主要集中在东北亚、西欧和北美地区，东北亚地区产能占比持续提升。2020年东北亚、西欧和北美三个地区产能占世界总产能的78.7%；产量占世界总产量的77.9%；消费量占世界总消费量的81.6%。随着中国产能的增加，东北亚产能占比从2010年的42%增长到2020年的46.3%，北美则从20%降到15.8%，西欧从19%降到16.6%。

2020年世界前十位丁二烯生产企业产能占总产能的45.4%。其中，中国石化产能居世界之首，占总产能的11.7%；中国石油居第二位，占6.9%；巴斯夫居第三位，占5.0%。在世界前十位企业中，亚洲企业占5席，分别是3家中国大陆及台湾企业、1家日本企业和1家韩国企业，美国企业占3席，欧洲企业占2席。

2019年全球丁二烯的国际贸易总额达到24.1亿美元，总贸易量为240.0万吨，同比分别下降30.3%、8.1%。价格方面，2018年世界丁二烯平均出口价为1002.4美元/吨，同比下降24.1%。

乙烯生产工艺的变化成为未来影响丁二烯供应的主要因素。以石脑油为裂解原料的乙烯工业正遭遇页岩气化工和现代煤化工的冲击，以乙烷等轻质原料作为乙烯裂解原料，其成本是石脑油裂解乙烯的30%～40%。随着世界特别是北美地区乙烷制乙烯项目的不断投放，乙烯产能的迅速增加，将使得石脑油裂解乙烯装置开工率不断降低。由于丁二烯主要是乙烯裂解装置的副产物，其产出受乙烯装置的影响，故未来丁二烯供给有不断趋紧的趋势。

随着国内炼油装置的新建和扩建，丁二烯产能持续增加。2020年中国丁二烯产能同比提高20.3%；产量同比提高10.7%；开工率为67.8%。2020年，中国丁二烯主要生产企业37家，中国石化产能占总产能的46.6%；中国石油产能占总产能的24.0%；其它企业产能占总产能的49.8%。国内丁二烯产能集中度很高。目前国内已建成的氧化脱氢装置由于市场等因素制约，装置多处于停产或很低生产负荷状态，一些计划新增产能则仍然采用了抽提工艺。氧化脱氢工艺还存在需要进一步降低生产成本等问题要解决。

2020年中国丁二烯进口同比大幅增长56.8%。按贸易方式分，丁二烯进口以一般贸易和进料加工贸易为主。2020年中国丁二烯进口一般贸易量占总进口量的91.2%，说明中国丁二烯进口主要满足国内需求。其次是进料加工贸易占总进口量的7.7%，此外，保税仓库进出境货物及其它占进口总量的0.8%。

丁二烯下游消费以合成橡胶为主，其它领域消费快速发展。中国丁二烯消费领域主要包括丁二烯橡胶（BR）、丁苯橡胶（SBR）、热塑性弹性体（SBCs）、丙烯腈-丁二烯-苯乙烯共聚物（ABS）、丁腈橡胶及其胶乳（NBR）等产品。丁二烯橡胶仍是第一大消费产品，2020年丁二烯橡胶消费占国内丁二烯消费总量的37.0%。其次为丁苯橡胶，占国内消费总量的23.1%。另外，热塑性弹性体、丙烯腈-丁二烯-苯乙烯共聚物、丁腈橡胶及其胶乳等产品消费丁二烯的占比分别为21.0%、14.9%和4.0%。

未来国内新增丁二烯装置将主要集中民营炼化一体化企业，同时部分规模小、竞争力弱的装置将停产。未来民营企业新建的丁二烯装置多与上游装置同步配套建设，且煤化工碳四将成为裂解碳四外的新的丁二烯生产原料。近些年国内合成橡胶装置产能迅速扩充，为摆脱缺少丁二烯原料的被动局面，部分企业正在向丁二烯-合成橡胶-轮胎的全产业链方向发展。原来国有企业在丁二烯领域占据绝对优势，由于其它企业的不断进入，产业的企业结构正在发生显著改变，可以预见未来丁二烯供应端的竞争将日益激烈。