发行股份+现金对付 双键新材9500万收购富琪森100%股权

慧正资讯，9月27日，武汉双键新材料股份有限公司（双键新材）宣布100%收购江苏富琪森有限公司（富琪森）。根据双键新材的收购计划，双键新材将向富琪森现有股东发行股份和支付现金的方式购买富琪森100%的股权，富琪森资产的交易价格为9500万元。

根据交易《审计报告》的数据，截止2024年5月31日，归属于富琪森股东所有者权益2466万元；根据《评估报告》的结果，截止2024年5月31日，采用收益法评估结论为所有者权益账面值2466万元，评估值9669万元，评估增值7203万元，增值率292.15%。

本次重组中，双键新材将向富琪森的股东方，包括枥志信息、恒鼎信息、广州松尾、乾鼎森投资、程鼎技术、乾鼎森信息、祝晓强、祝晓云、闫磊、陈勇、焦红伟、李小娟发行股份买富琪森100%股权，交易作价为9500万元。其中，股份对价为2753万元，发行价格为3.70元/股，发行数量为744万股（限售744万），占发行后总股本的11.92%；现金对价为6747万元。具体情况如下：

根据慧正资讯了解，双键新材成立于2008年4月7日，公司主营业务为工业胶粘剂产品和水性树脂产品的研发、生产和销售。公司自成立之日起就一直专注化工新材料应用于工业胶粘剂的创新性研发，涵盖环氧、有机硅、丙烯酸酯、聚氨酯、高温无机类粘接和密封材料；水性树脂板块，经过多年的专业积累和创新研发，公司在水性聚氨酯、水性丙烯酸乳液、水性羟丙分散体、水性环氧分散体、水性环氧乳液等方面拥有多项发明专利及技术含量较高的合成工艺技术，开发了一系列水性树脂及配套水性异氰酸酯、水性环氧固化剂等产品。基于优异的性能，公司产品广泛应用于机械装配、选矿、冶金、电力、电子电器、轨道交通、汽车工业、日用品等行业。

2023年双键新材实现营业收入1.08亿，同比减少-0.76%；归母净利润1411.22万元，同比增加47.75%；扣非后归母净利润为1355.61万元，同比增加57.58%。2024上半年，营业收入5541.94万元，同比增加17.92%；归母净利润795.59万元，同比增加75.55%。

富琪森成立于2018年12月17日，主营业务为水性工业涂料用树脂及固化剂的研发及销售，与双键新材属于同业务领域。富琪森专注于工业涂料用水性树脂的合成研发、工艺应用创新、保姆式销售服务，依托全链条自有知识产权，彻底打通树脂研发、树脂制造、树脂应用、涂料客户测试、涂料客户应用、涂料客户的下游终端涂装生产的多维度多级产业链技术环节，同时借助代工厂生产制造和质量控制优势，给涂料客户提供全方位一站式水性工业涂料涂装解决方案，产品广泛应用于轨道交通、工程机械、风电太阳能、机械设备、电子3C等领域。

富琪森具有较强的研发能力，研发团队行业经验丰富，专业能力较强，基于公司持续的研发投入，公司形成了丰富的技术积累。富琪森2023年获批国家高新技术企业、省级民营科技企业、2024年获批国家级科技型中小企业、企业知识产权管理贯标备案单位。截至目前已授权的发明专利共计20项，已通过ISO9001、ISO14001、ISO45001认证。依托公司较强的技术设计、研发能力与严格的产品质量控制体系，2023年至今，公司参与起草编制了《钢铁制品用水性防腐涂料》（T/CISA322—2023）、《涂料用水性羟基丙烯酸树脂》（T/CNCIA01033—2024）2项团体标准。公司各类产品性能优异、表现稳定，满足了终端客户的要求，从而在行业内积累了广泛和良好的口碑，公司产品具有较强的质量优势。

2023年富琪森实现营业收入1.21亿元，净利润为623万元；2024年1-5月实现营业收入3484万元，利润总额为165万元。